Dinamica ratei dobânzii a Băncii Centrale a Federației Ruse. Rata cheie a Băncii Centrale

19.09.2017, 19:13

Care rata cheie Banca Centrală a Federației Ruse de astăzi conform datelor oficiale? Pentru ce este „rata cheie”? Rata cheie afectează costul împrumuturilor? Ratele depozitelor depind de rata cheie a Băncii Rusiei? Angajații apelează adesea la departamentul de resurse umane pentru documente pentru a obține credite de consum și credite ipotecare. În opinia noastră, este util ca managerul de resurse umane să cunoască datele de bază despre rata cheie pentru a răspunde la unele dintre întrebările angajaților legate de aceasta. Am pregătit articole detaliate pe acest subiect și, de asemenea, oferim un singur tabel pe an, care rezumă toate datele privind rata cheie. Acest material este actualizat de fiecare dată când rata cheie se modifică, astfel încât nu este nevoie să acordați atenție datei publicării articolului - informațiile sunt întotdeauna relevante.

Ce este rata cheie?

Foarte des întâlnim știri despre rata cheie la televizor, radio sau pe internet. Deci, de exemplu, în în ultima vremeȘtirile despre reducerea ratei cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse devin din ce în ce mai frecvente.

Diverși experți vorbesc despre rata cheie și o leagă de inflație și cursul de schimb al dolarului. Dar cum ar trebui să ne descurcăm cu asta? unei persoane obișnuite? Modificarea ratei cheie este bună sau rea? Mulți oameni cred că dinamica ratei cheie nu le afectează în niciun fel viața. Dar este chiar așa? Care este rata cheie în limba engleză simplă?

Dacă o creștere sau scădere a ratei cheie nu este atât de importantă pentru oameni obișnuiți, atunci de ce știrile despre următoarea întâlnire a Băncii Centrale a Federației Ruse cu privire la problema modificării ratei cheie sunt difuzate în mass-media federală? Să ne dăm seama. De fapt, este foarte simplu! Să încercăm să explicăm în cuvinte simple.

Rata cheie este rata dobânzii la care Banca Rusiei acordă împrumuturi băncilor comerciale pentru o săptămână și acceptă depozite de la acestea pentru aceeași perioadă. Rata cheie afectează ratele dobânzilor privind împrumuturile bancare și rata inflației. Aceasta rezultă din informațiile de la Banca Rusiei din 13 septembrie 2013.

Astfel, rata cheie este pur și simplu costul împrumuturilor pentru băncile comerciale. Nu uitați decât acest lucru și răspunsurile la multe întrebări vor deveni evidente.

Rata cheie de astăzi: date oficiale de la Banca Centrală a Federației Ruse

Rata cheie este în continuă schimbare. Rata cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse pentru astăzi este prezentată în tabel (pe an). Acest tabel este actualizat de fiecare dată când rata cheie se modifică: crește sau scade.

Site-ul web al Băncii Centrale a Federației Ruse oferă informații despre rata dobânzii cheie oficială pentru astăzi. Banca Centrală este autoritatea de reglementare în acest domeniu.

Dinamica ratei cheie

De ce să crească sau să scadă rata cheie? Este necesar să faci asta? Problemele de acest fel au dreptul de a fi rezolvate exclusiv de autoritatea de reglementare - Banca Rusiei (Banca Centrală a Federației Ruse). În acest scop, au loc ședințe speciale la care comisia decide asupra ratei cheie. Apoi, Banca Centrală a Federației Ruse emite comunicate de presă despre reducerea sau creșterea ratei cheie. În ziua în care se ia decizia, informațiile apar pe site-ul Băncii Centrale. Pentru informare, este de remarcat faptul că, de obicei, decizia de modificare a ratei cheie se ia vineri.

Rata cheie este redusă sau mărită cu „puncte procentuale”. Prin urmare, în datele oficiale se folosește de obicei abrevierea „bp”.

Comunicatele de presă, de regulă, descriu în detaliu condițiile prealabile pentru luarea unei anumite decizii cu privire la rata cheie de refinanțare. Astfel, de exemplu, într-un comunicat de presă din 15 septembrie 2017, Banca Centrală a Federației Ruse a anunțat o reducere a ratei cheie cu 0,5 puncte procentuale la 8,5%. În același timp, Banca Centrală a Federației Ruse explică de ce a fost luată cutare sau cutare decizie:

Calendarul ședințelor Băncii Centrale a Federației Ruse privind rata cheie poate fi găsit pe site-ul Băncii Rusiei. Este postat la acest link.

Credite și depozite: cum depind acestea de rata cheie?

Când rata cheie scade, împrumuturile de consum devin mai scumpe sau mai ieftine? Cum depind ratele ipotecare de rata cheie? Dacă rata cheie crește, atunci și ratele la depozite devin mai mari? Întrebările detaliate privesc multe persoane. I. Se întâmplă ca angajații să apeleze la departamentul HR pentru sfaturi. Vă vom spune cum să răspundeți unui ofițer de personal la aceste tipuri de întrebări.

Împrumuturi

Băncile comerciale nu pot pur și simplu să ia bani de la Banca Centrală și să-i emită sub formă de împrumuturi persoanelor fizice sau întreprinderilor. Cert este că Banca Rusiei emite numerar la rata cheie doar pentru o perioadă scurtă - 7 zile. Cu toate acestea, un credit ipotecar este un împrumut pe termen lung pentru câțiva ani (uneori pentru 25). Prin urmare, pentru a emite credite, băncile trebuie să aibă alte surse de finanțare (de exemplu, depozite). Dar dacă nu există astfel de surse, atunci banca apelează la Banca Centrală pentru ajutor. Această situație a apărut cu Otkritie Bank în 2017: deponenții au început să-și retragă fondurile de la bancă și s-a format o „gaură” în bancă. Banca Centrală a venit în ajutor pentru a o închide.

Astfel, ajustările ratei cheie ale Băncii Centrale afectează modificările ratelor la care băncile oferă împrumuturi (inclusiv credite ipotecare) populației. Și dacă rata cheie scade, atunci acesta este un semnal de reducere a ratelor la creditele bancare.

Recent, rata cheie a scăzut. Deci, de exemplu, dacă la 19 septembrie 2016 mărimea sa era de 10 la sută pe an, atunci un an mai târziu (din 18 septembrie 2017) rata cheie a scăzut la 8,5 la sută. Mai mult, Banca Centrală a Federației Ruse raportează că tendința de reducere a ratei cheie va continua:

Odată cu rata cheie, băncile comerciale reduc și ratele împrumuturilor.

Să reamintim că în decembrie 2014 rata cheie a fost majorată de la 10,5% la 17%. În acest sens, unele bănci au crescut ratele la creditele lor de consum, de exemplu, VTB24, Alfa-Bank, UralSib, Rosselkhozbank. Unicredit, Renaissance Credit, MTS Bank, Bank of Moscow, Citibank, Home Credit Bank Astfel, creșterea dobânzilor de către multe bănci a provocat o creștere a ratei medii a dobânzii de pe piață la creditele de consum cu 2,80 puncte procentuale. de la începutul lunii decembrie. La 22 decembrie 2014, potrivit Agenţiei de Monitorizare Bancară, rata medie de piaţă la creditele de consum era de 23,71%.

Cu toate acestea, rata creditului scade treptat. De exemplu, de la 1 iunie 2017, Sberbank din Rusia a redus dobânzile la creditele pentru locuințe pentru achiziționarea de clădiri noi, iar din 5 iunie, la alte produse ipotecare de bază. Scăderea a fost de 0,20-0,75 puncte procentuale.

Iată ratele estimate pentru creditele de consum din septembrie 2017:

În ceea ce privește creditele ipotecare, ratele medii ale creditelor ipotecare pentru clădirile noi fluctuează în jur de 9-12 la sută pe an.

Dacă rata cheie crește, atunci ratele la împrumut cresc.

Depozite

O scădere a ratei cheie duce la o reducere a dobânzilor la depozite. Și acest val este justificat, deoarece pur și simplu devine neprofitabil pentru bănci să atragă depozite de la persoane fizice și întreprinderi la o dobândă mai mare.

Ideea este că atunci când o persoană sau organizație deschide un depozit într-o bancă, el, în esență, împrumută bani băncii pentru o anumită perioadă. Pentru aceasta, banca îi plătește venituri sub formă de dobândă anuală. De ce ar trebui o bancă să plătească mai mult pe un depozit decât rata cheie, dacă la rata cheie o bancă comercială poate împrumuta bani de la Banca Centrală?

Ar fi ciudat dacă băncile ar împrumuta bani de la populație la rate care depășesc rata cheie. De exemplu, cu rata cheie oficială de 8,5 la sută, depozitele sunt de obicei oferite de bănci la dobânzi mai mici. Iată exemple din septembrie 2017:

Dacă vi se oferă depozite la rate care depășesc rata cheie, atunci fiți deosebit de atenți. Acest lucru ar trebui, cel puțin, să alerteze un potențial investitor.

Rata cheie determină prețul banilor pentru băncile comerciale, iar acestea, la rândul lor, oferă împrumuturi companiilor și persoanelor fizice. Dacă Banca Centrală a Federației Ruse crește rata cheie, atunci banii devin mai scumpi, iar acest lucru de-a lungul lanțului duce la creșterea ratelor băncilor comerciale la împrumuturile și depozitele pentru populație și întreprinderi.

Dacă Banca Centrală a Federației Ruse crește rata cheie, atunci devine mai scump pentru bănci să împrumute bani de la Banca Centrală a Federației Ruse. Și băncile cresc ratele depozitelor. Și, astfel, atrag bani „mai ieftini” de la populație și de la afaceri. Deci, de exemplu, în timpul crizei din 2014, băncile au început și ele să majoreze ratele depozitelor. Ratele au crescut cu peste 20 la sută pe an în ruble.

Cu toate acestea, când rata cheie a început să scadă, ratele depozitelor au scăzut și ele.

Cum influențează rata cheie inflația

Inflația (lat. inflatie "balonare") - crește nivel general prețurile pentru bunuri și servicii pe termen lung. Odată cu inflația, aceeași sumă de bani va cumpăra, în timp, mai puține bunuri și servicii decât înainte. În acest caz, ei spun că în ultimul timp puterea de cumpărare a banilor a scăzut, banii s-au depreciat - și-au pierdut o parte din valoarea reală.

Banca Rusiei folosește rata cheie pentru a influența inflația. Planurile Băncii Centrale a Rusiei includ o inflație ușoară de 4% pe an. Economiștii de la Banca Centrală a Federației Ruse analizează datele și fac un calcul: care ar trebui să fie rata cheie în acest moment pentru ca inflația să scadă și economia să se dezvolte.

Dacă ratele dobânzilor la împrumuturi și depozite cresc, persoanele și firmele vor să se împrumute mai puțin – ceea ce înseamnă să cheltuiască mai puțin și să investească mai puțin – și toată lumea vrea să economisească mai mult. Ca urmare, cererea de bunuri și servicii scade și, în consecință, scade inflația.

Și invers: dacă Banca Rusiei scade rata cheie, banii devin mai ieftini, ratele la împrumuturi și depozite pentru gospodării și firme sunt reduse, toată lumea ia mai multe împrumuturi, cheltuiește mai mult, investește mai mult și economisește mai puțin. Acest lucru duce la creșterea cererii și la accelerarea inflației.

Pariul cheie în afaceri: cunoștințe de bază

O modificare a ratei cheie presupune nu numai o modificare a condițiilor de creditare și de investiții. Există o serie de probleme de afaceri care sunt legate de valoarea ratei cheie. Să vorbim despre ei. În acest caz, în calculele noastre vom ține cont de rata cheie în vigoare din 18 septembrie 2017 – 8,5 la sută. Prin urmare, rețineți că poate fi necesar să utilizați o altă valoare a ratei cheie în calcule.

Neplata salariilor: compensare

Dacă angajatorul nu plătește angajații la timp salariile(plata concediului sau concedierii), atunci lucrătorii au dreptul la despăgubiri pentru întârziere. Acest lucru este prevăzut la articolul 236 din Codul Muncii al Federației Ruse. Cuantumul compensației pentru salariile întârziate se stabilește colectiv sau contract de munca. Dacă valoarea compensației nu este stabilită printr-un contract de muncă sau un contract colectiv, atunci aceasta se calculează pe baza a 1/150 din rata cheie pentru fiecare zi de întârziere. Compensația pentru salariile întârziate se calculează folosind formula:

Să presupunem că valoarea restanțelor salariale s-a ridicat la 590.000 de ruble. Perioada de întârziere este de 32 de zile. În timpul întârzierii, rata cheie a fost în vigoare - 8,50%. Pentru a calcula compensația, restanțele salariale trebuie înmulțite cu 1/150 din rata cheie și numărul de zile de întârziere. În consecință, compensația pentru fiecare zi va fi de 10.698,67 ruble. (590.000 RUB × 8,50 % / 150 × 32).

Sancțiuni: taxe și taxe

Valoarea penalităților care trebuie plătite în cazul transferului prematur al impozitelor sau contribuțiilor de asigurare la buget depinde de mărimea ratei cheie. Apropo, de la 1 octombrie, procedura de calcul a penalităților fiscale (pentru întârzierile la plata impozitelor și contribuțiilor transferate Serviciului Federal de Impozite) se schimbă. Astfel, pentru datoriile apărute de la 1 octombrie 2017, rata acestora depinde de numărul de zile de întârziere:

• în caz de întârziere de până la 30 de zile calendaristice inclusiv, penalitățile se calculează pe baza 1/300 din rata de refinanțare a Băncii Centrale, care este egală cu rata cheie;
• în caz de întârziere mai mare de 30 de zile calendaristice: pentru primele 30 de zile în baza 1/300 din tarif, iar pentru zilele următoare - în baza 1/150 din tarif.

Vă rugăm să rețineți: noua comanda se aplică doar organizațiilor - antreprenorii individuali și persoanele fizice plătesc penalități în funcție de 1/300 din tarif, indiferent de perioada de întârziere.

Dacă Serviciul Fiscal Federal nu returnează impozitele și contribuțiile

Dacă Serviciul Fiscal Federal a returnat plata în exces a impozitelor sau a primelor de asigurare cu întârziere, atunci autoritățile fiscale sunt obligate să plătească dobândă companiei sau antreprenorului individual la rata cheie (articolul 78 din Codul Fiscal al Federației Ruse). De regula generala, trebuie să transfere banii în contul curent în termen de o lună de la primirea cererii de returnare a plății în exces (clauza 6 a articolului 78 din Codul fiscal al Federației Ruse). Dar este posibil ca autoritățile fiscale să nu respecte acest termen. Apoi trebuie să calculați dobânda ținând cont de rata cheie

Exemplu. Organizația a depus o cerere de rambursare a plății în exces a impozitului în valoare de 276.000 de ruble. Cu toate acestea, autoritățile fiscale au returnat supraplata cu 22 de zile întârziere. Contabilul a depus o cerere la Serviciul Fiscal Federal pentru plata dobânzii pentru întârzierea rambursării impozitului. Suma dobânzii a fost de 1414 ruble. (276.000 × 8,5% / 365 de zile × 22 de zile).

Beneficii materiale din împrumuturi

Dacă o organizație sau un antreprenor individual a emis un angajat, fondator, director general sau altele indiviziiîmprumut, atunci contabilul trebuie să calculeze lunar impozitul pe venitul personal pe beneficiile materiale. Apare dacă valoarea dobânzii la împrumut este mai mică de 2/3 din rata cheie (subclauza 1, clauza 2, articolul 212 din Codul Fiscal al Federației Ruse). Impozitul pe venitul personal trebuie reținut din venit cu o cotă de 35 la sută (clauza 2 a articolului 224 din Codul fiscal al Federației Ruse). În acest caz, beneficiul material trebuie calculat lunar - în ultima zi a fiecărei luni în perioada pentru care a fost primit împrumutul.

Exemplu. În 2017, organizația i-a acordat directorului un împrumut fără dobândă pentru un an. Suma împrumutului este de 900.000 RUB. Beneficiul material pentru o lună întreagă (octombrie 2017) va fi de 4331,50 ruble. (900.000 RUB × 2/3 × 8,50% / 365 de zile × 31 de zile). Impozitul pe venitul personal va fi de 1516 ruble. (4331,50 × 35%).

Blocarea conturilor

Contribuabilii trebuie să plătească dobândă la rata cheie pentru fiecare zi calendaristică de blocare ilegală a contului curent al unei organizații sau al unui antreprenor individual (clauza 9.2 din articolul 76 din Codul fiscal al Federației Ruse). Să presupunem că în 2017, Serviciul Fiscal Federal a blocat ilegal contul unei companii pentru o perioadă de 12 zile. În contul blocat erau 340.000 de ruble. Suma dobânzii pentru blocarea ilegală a unui cont va fi de 950,13 ruble. (340.000 RUB × 12 zile × 8,50% / 365 zile).

Dobânzi la obligații de întârziere (penalitate)

Dacă furnizorii (vânzătorii) sau cumpărătorii au încălcat termenii contractului, atunci li se poate solicita să compenseze pierderile. Există trei tipuri de astfel de compensații:

• pedeapsa (amenda, pedeapsa);
• dobânzi de întârziere;
• dobândă legală pentru folosirea banilor.

Este posibil să se colecteze atât penalitatea, cât și dobânda în același timp numai dacă părțile au specificat o astfel de condiție în contract (articolele 317.1, 330 și 395 din Codul civil al Federației Ruse).

Penalizare

Condiția unei penalități este prevăzută în contract (articolul 331 din Codul civil al Federației Ruse). ÎN mediul de afaceri Există două tipuri de sancțiuni:

• amenzi (suma fixă ​​sau procent din sumă);
• dobânzi sau penalități (pentru zilele în care contrapartea nu și-a îndeplinit obligațiile din contract sau a executat cu încălcare).

Cuantumul penalității și procedura de calcul sunt stabilite în contract. Cel mai adesea, părțile stabilesc penalitatea pe baza a 1/300 din rata cheie.

Dobândă la restante

Dacă contrapartea nu plătește în temeiul contractului la timp sau rambursează datoria cu întârziere, atunci societatea sau întreprinzătorul individual are dreptul să încaseze dobânzi de la acesta pentru fiecare zi de întârziere. Rata dobânzii este de obicei specificată în contract. Dacă valoarea dobânzii nu este specificată în contract, atunci valoarea dobânzii este calculată pe baza ratei cheie pentru perioadele de întârziere. La calcularea dobânzii, se ia în considerare numărul real de zile din an și lună. Suma dobânzii se calculează folosind formula:

Interes legal

Se pot acumula dobânzi pentru perioada de utilizare a banilor atunci când aceasta este prevăzută expres de lege sau de contract. Acesta este așa-numitul „interes legal”. Dacă nici legea, nici acordul nu prevăd un astfel de interes legal, atunci este imposibil să-l ceri de la contrapartidă. Dacă părțile convin inițial să nu perceapă dobândă legală, atunci acest lucru nu este scris în contract. Astfel de reguli au fost prevăzute în articolul 317.1 din Codul civil al Federației Ruse începând cu 1 august 2016.

Cu toate acestea, până la 1 august 2016, creditorul avea dreptul la „dobândă legală” în mod implicit. Acestea au fost acumulate automat, cu excepția cazului în care prin lege sau prin acord se prevede altfel (articolul 317.1 din Codul civil al Federației Ruse, modificat înainte de 1 august 2016). Aceste dobânzi sunt, de asemenea, calculate pe baza ratei cheie care a fost în vigoare în perioada de utilizare a fondurilor.

Rata cheie și rata de refinanțare - diferențele dintre acești doi indicatori sunt foarte semnificative, deși din 2016 valorile lor au devenit aceleași. Să vedem ce sunt și cum sunt folosite.

Care este diferența dintre rata de refinanțare și rata cheie?

Rata de refinanțare și rata cheie sunt indicatori diferiți, deși sunt similari în anumite privințe. Ambele au apărut în Rusia din cauza necesității de a reglementa relațiile de credit între Banca Centrală a Federației Ruse (CBRF) și băncile comerciale obișnuite, dar în momente diferite:

• din 01.01.1992 - rata de refinanțare (telegrama Băncii Centrale a Federației Ruse din 29.12.1991 nr. 216-91);
• din 13.09.2013 - curs de referință (informații de la Banca Rusiei din 13.09.2013).

Mai mult, introducerea celei de-a doua rate a exclus utilizarea primei în relațiile dintre bănci. De ce a fost introdus noul indicator și cum diferă rata cheie de rata de refinanțare?

Apariția unei noi rate se datorează unor motive economice, principalele dintre ele fiind nevoia unui răspuns flexibil la schimbările din situația financiară din țară și capacitatea de a influența procesele inflaționiste prin intermediul acestui indicator.

Diferențele dintre rata de refinanțare și rata cheie constă în principal în perioada de valabilitate a acestora:

• Prima valoare evaluează valoarea procentului anual la care Banca Centrală a Federației Ruse a acordat împrumuturi băncilor comerciale. S-ar putea schimba mai des decât o dată pe an, dar ar putea rămâne neschimbată și câțiva ani.
• A doua rată este mai dinamică, caracterizând relațiile de credit pe termen scurt (cu o perioadă de valabilitate de o săptămână), care, alături de împrumuturile acordate băncilor de către Banca Centrală a Federației Ruse, include și procesul invers - depozitele băncilor comerciale cu Banca Centrală a Federației Ruse. Această cifră se schimbă de 5-6 ori pe an.

Datorită modificărilor mai frecvente de valoare, noua rată poate influența efectiv volumul fondurilor care intră în circulație de la bănci și, în consecință, utilizate de consumatori.

Cum a fost înlocuită rata de refinanțare cu rata cheie pentru Codul Fiscal al Federației Ruse

În ciuda faptului că rata de refinanțare a încetat să fie utilizată în relațiile dintre bănci din toamna anului 2013, valoarea acesteia a continuat să fie stabilită până în 2016. Acest lucru se explică prin faptul că valoarea acestui pariu are număr mare link-uri în . Presupune calcule ale diverselor tipuri de sancțiuni, precum și unele sume incluse în baza impozabilă pentru TVA, impozitul pe venitul persoanelor fizice și impozitul pe venit. În scopuri similare (calculul sancțiunilor), rata de refinanțare figurează în legea „Cu privire la asigurările sociale obligatorii împotriva accidentelor...” din 24 iulie 1998 Nr. 125-FZ.

Cum a fost înlocuită rata de refinanțare cu rata cheie? Pentru a face acest lucru, ambii indicatori au fost egalați în valori cantitative începând cu 01/01/2016 (instrucțiunea Băncii Rusiei din 12/11/2015 nr. 3894-U). Adică, conceptele în sine rămân diferite, dar valorile lor sunt acum considerate aceleași și se modifică conform regulilor în vigoare pentru rata cheie. Această decizie a făcut posibilă să nu se modifice textele de reglementare folosind conceptul de rată de refinanțare, dar a exclus de fapt posibilitatea aplicării acesteia.

De la data intrării în vigoare a acestei decizii, rata de refinanțare a crescut semnificativ (de la 8,25% la 11%). De-a lungul timpului care a trecut de la această înlocuire, valoarea ambelor rate s-a schimbat sistematic. Din 26 martie 2018, este egal cu 7,25% (informații de la Banca Rusiei din 23 martie 2018).

Rezultate

Rata de refinanțare și rata cheie au fost introduse ca indicatori implicați în reglementarea relațiilor de credit între bănci. Sunt concepte similare (suma dobânzii la obligațiile de datorie) care le caracterizează perioade diferite acțiuni: în primul caz - un an, în al doilea - o săptămână. Datorită unei perioade mai scurte de valabilitate, rata cheie introdusă în locul ratei de refinanțare face posibilă nu numai răspunsul rapid la procesele economice care au loc în Rusia, ci și influențarea nivelului inflației.

Din Codul Fiscal al Federației Ruse, care utilizează valoarea ratei de refinanțare într-o serie de calcule, acest indicator nu a fost exclus din cauza introducerii ratei cheie, ceea ce a condus la apariția unei perioade de stabilire paralelă a valorile ambelor rate. Cu toate acestea, de la 1 ianuarie 2016, acestea sunt egalizate — valoarea lor este stabilită conform regulilor aplicate pentru rata cheie.

Care este rata cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse pentru astăzi în 2018? Care este „rata cheie” a Băncii Centrale a Federației Ruse? Unde pot vedea un tabel rezumativ al valorilor ratelor cheie ale Băncii Rusiei? Cum afectează o reducere a ratei cheie creditele și depozitele? Ce trebuie să știe oamenii de afaceri și contabilii despre rata cheie? Vom răspunde la întrebările principale și vom oferi un singur tabel cu tarife.

Valoarea ratei cheie astăzi

Rata cheie este rata dobânzii la principalele operațiuni ale Băncii Rusiei de reglementare a lichidității sectorului bancar. Acest indicator este considerat un indicator al politicii monetare. Conceptul de „rată cheie” a fost introdus de Banca Rusiei pe 13 septembrie 2013. Și de la 1 ianuarie 2016, Banca Rusiei a echivalat rata de refinanțare cu valoarea ratei cheie (directiva Băncii Rusiei din 11 decembrie 2015 nr. 3894-U). Rata cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse pentru astăzi este prezentată în tabel (pe an):

De asemenea, pe site-ul Băncii Centrale a Federației Ruse puteți găsi întotdeauna rata dobânzii cheie oficială pentru astăzi. Informațiile sunt afișate pe pagina principală a Băncii Centrale:

Mulți oameni dau destul de des peste diverse știri despre rata cheie la televizor, radio sau pe internet. Deci, de exemplu, recent au apărut din ce în ce mai multe știri despre reducerea ratei cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse? Dar cum ar trebui să abordăm asta? Este bine sau rău? Mulți oameni nu se gândesc la acest lucru și cred că tendința de scădere a ratei cheie nu le afectează în niciun fel viața. Dar este chiar așa?

Dacă o creștere sau o scădere a ratei cheie nu este atât de importantă pentru oamenii obișnuiți, atunci de ce știrile despre următoarea întâlnire a Băncii Centrale a Federației Ruse cu privire la problema schimbării ratei cheie ocupă liniile de sus? Vom vorbi mai departe despre acest lucru și vom oferi exemple despre impactul mărimii ratei cheie nu numai asupra cetățenilor obișnuiți, ci și asupra afacerilor.

Modul în care Banca Centrală a Federației Ruse modifică valoarea ratei cheie

Numai autoritatea de reglementare, Banca Rusiei (Banca Centrală a Federației Ruse), are dreptul de a crește sau reduce rata cheie. În aceste scopuri, se țin ședințe speciale la care comisia decide cu privire la posibilitatea ajustării ratei-cheie curente. În urma rezultatelor unor astfel de întâlniri, Banca Centrală a Federației Ruse emite comunicate de presă cu privire la deciziile luate, care sunt publicate pe site-ul Băncii Centrale. Rata cheie este redusă sau crescută cu „puncte de bază”. Prin urmare, în datele oficiale se folosește de obicei abrevierea „bp”.

Comunicatele oficiale de presă, de regulă, descriu în detaliu condițiile prealabile pentru luarea unei anumite decizii cu privire la rata cheie de refinanțare. Astfel, de exemplu, într-un comunicat de presă din 15 septembrie 2017, Banca Centrală a Federației Ruse a anunțat o reducere a ratei cheie cu 0,5 puncte procentuale la 8,5%. Se explică că la luarea acestei decizii au fost luați în considerare următorii factori:

• dinamica inflației;
• conditii monetare;
• activitatea economică;
• riscurile de inflație.

Pe 27 octombrie 2017, Banca Centrală a continuat să reducă dobânda cheie și a coborât-o la 8,25 la sută. Banca Centrală a remarcat creșterea economică continuă și așteptările inflaționiste crescute. Banca Centrală intenționează să continue să treacă de la o politică monetară moderată la neutră.

De ce analizează bancherii acești indicatori? Cum, de exemplu, activitatea economică și inflația într-o țară sunt legate de mărimea ratei cheie? Acest lucru va fi discutat în continuare.

Calendarul ședințelor Băncii Centrale a Federației Ruse privind rata cheie poate fi găsit pe site-ul Băncii Rusiei. Este postat la acest link. De exemplu, următoarea întâlnire privind rata este așteptată pe 27 octombrie 2017.

Rata cheie: împrumuturi și depozite

Rata cheie a dobânzii este rata la care Banca Centrală poate acorda împrumuturi băncilor comerciale. De asemenea, la rata cheie, Banca Centrală este pregătită să accepte bani de la bănci pentru depozite. Să explicăm aceste întrebări mai detaliat.

Împrumuturi

Din punct de vedere practic, băncile comerciale nu pot lua bani de la Banca Centrală și îi pot acorda sub formă de împrumuturi către populație sau afaceri, deoarece Banca Centrală a Federației Ruse poate emite bani la rata cheie doar pentru o perioadă scurtă de timp. de timp - 7 zile. În același timp, de exemplu, creditele ipotecare sunt pe termen lung și sunt emise pe mai mulți ani. Prin urmare, pentru a emite credite, băncile trebuie să aibă alte surse de finanțare (de exemplu, fonduri proprii). Cu toate acestea, dacă oportunitatea băncilor de a obține bani din alte surse încetează, atunci banca apelează la Banca Centrală pentru ajutor.

Astfel, ajustările ratei cheie ale Băncii Centrale afectează modificările ratelor la care băncile oferă împrumuturi (inclusiv credite ipotecare) populației. Și dacă rata cheie scade, atunci acesta este un semnal de reducere a ratelor la creditele bancare. Și fondurile împrumutate mai ieftine, la rândul lor, vor permite industriei să se dezvolte mai activ și să crească cererea de împrumuturi de consum și credite ipotecare în rândul cetățenilor.

Recent, rata cheie a scăzut treptat. Deci, de exemplu, dacă la 19 septembrie 2016 mărimea sa era de 10% pe an, atunci un an mai târziu (din 18 septembrie 2017) rata cheie a scăzut la 8,5% (vezi tabelul de mai sus).

Odată cu rata cheie, băncile comerciale reduc ratele împrumuturilor. De exemplu, de la 1 iunie 2017, Sberbank a redus dobânzile la creditele pentru locuințe pentru achiziționarea de clădiri noi, iar din 5 iunie, la alte produse ipotecare de bază. Scăderea a fost de 0,20-0,75 puncte procentuale. Se observă că Sberbank observă o redresare stabilă a cererii de credite ipotecare: volumul cererilor de la începutul anului 2017 este în creștere față de aceeași perioadă din 2016.

Iată și alte exemple. Banca Rusiei a decis să reducă rata cheie cu 50 de puncte de bază din 18 septembrie 2017 la 8,50% pe an. În astfel de condiții, ratele ipotecare aproximative pentru clădirile noi încep de la 9 la sută pe an.

Rata cheie nu este singurul factor care influențează cererea în sectorul creditelor ipotecare. Scăderea ratei creează condiții pentru formarea de produse mai interesante pe piața de creditare în ansamblu. Cu toate acestea, un factor puternic în modelarea cererii de credite ipotecare în general este starea generala economie, încrederea oamenilor în viitor.

Depozite

O scădere a ratei cheie duce la o reducere a ratelor de depozit. Și acest val este justificat, deoarece pur și simplu devine neprofitabil pentru bănci să atragă depozite de la persoane fizice și întreprinderi la o dobândă mai mare.

Ideea este că atunci când o persoană sau organizație deschide un depozit într-o bancă, el, în esență, împrumută bani băncii pentru o anumită perioadă. Pentru aceasta, banca îi plătește venituri sub formă de dobândă anuală. De ce ar trebui o bancă să plătească mai mult pe un depozit decât rata cheie, dacă la rata cheie o bancă comercială poate împrumuta bani de la Banca Centrală? Și în volume destul de mari. Înțelegând acest lucru, băncile acceptă depozite de la public sau de la întreprinderi la un procent mai mic decât rata cheie oficială.

Ar fi ciudat dacă băncile ar împrumuta bani de la populație la rate mai mari decât rata cheie. La urma urmei, dacă ratele depozitelor depășesc rata cheie, atunci băncile vor lucra în dezavantaj. De exemplu, cu rata cheie oficială de 8,5 la sută, chiar și cele mai „profitabile” depozite sunt oferite de bănci la dobânzi mai mici.

Dacă vi se oferă să deschideți depozite la rate care depășesc rata cheie, atunci fiți deosebit de atenți. Acest lucru ar trebui, cel puțin, să alerteze un potențial investitor.

O scădere a ratei cheie duce la o scădere a ratelor la depozite, ceea ce, la rândul său, obligă populația și afacerile să caute o alternativă la depozitele bancare.

Rata cheie determină prețul banilor pentru băncile comerciale, iar acestea, la rândul lor, oferă împrumuturi companiilor și persoanelor fizice. Dacă Banca Centrală a Federației Ruse crește rata cheie, atunci banii devin mai scumpi, iar acest lucru de-a lungul lanțului duce la creșterea ratelor băncilor comerciale la împrumuturile și depozitele pentru populație și întreprinderi.

Și invers: Dacă Banca Centrală a Federației Ruse crește rata cheie, atunci devine mai scump pentru bănci să împrumute bani de la Banca Centrală a Federației Ruse. Și băncile cresc ratele depozitelor. În acest fel, băncile atrag bani de la populație și de la afaceri în condiții mai favorabile pentru sine și investitori. Deci, de exemplu, când în timpul crizei rata cheie a sărit la 17% pe an, băncile au început și ele să crească ratele la depozite. Atunci ai putea găsi următoarele știri:

Cu toate acestea, când rata cheie a început să scadă, ratele depozitelor au scăzut și ele.

Rata cheie și inflația: relație

Banca Rusiei folosește rata cheie pentru a influența inflația. Planurile Băncii Centrale a Rusiei includ o inflație mică - la nivelul de 4% pe an. Economiștii autorității de reglementare analizează datele și fac un calcul: care ar trebui să fie rata cheie în acest moment pentru ca inflația să scadă și economia să funcționeze.

Dacă ratele dobânzilor la împrumuturi și depozite cresc, persoanele și firmele vor să se împrumute mai puțin – ceea ce înseamnă să cheltuiască mai puțin și să investească mai puțin – și toată lumea vrea să economisească mai mult. Ca urmare, cererea de bunuri și servicii scade și, în consecință, scade inflația.

Și invers: dacă Banca Rusiei scade rata cheie, banii devin mai ieftini, ratele dobânzilor la împrumuturi și depozite pentru gospodării și firme sunt reduse, toată lumea ia mai multe împrumuturi, cheltuiește mai mult, investește mai mult și economisește mai puțin. Acest lucru duce la creșterea cererii și la accelerarea inflației.

Cursul de schimb al dolarului afectează cursul cheie? Cu siguranţă! Economia țării depinde de cursul de schimb al dolarului. Starea economiei este legată de creditarea de consum. Iar creditarea este legată de rata cheie. Mai departe, în tabel, puteți urmări dinamica creșterii și scăderii inflației în legătură cu modificările ratei cheie de refinanțare în 2015-2017:

Cum afectează rata cheie afacerile

O modificare a ratei cheie presupune nu numai o modificare a condițiilor de creditare și de investiții. Există o serie de probleme de afaceri care sunt legate de valoarea ratei cheie. Să vorbim despre ei. În acest caz, în calculele noastre vom ține cont de rata cheie în vigoare din 18 septembrie 2017 – 8,5 la sută. Prin urmare, rețineți că poate fi necesar să utilizați o altă valoare a ratei cheie în calcule.

Compensație pentru plata întârziată a salariului

Dacă un angajator nu plătește salariații salariaților (plata de concediu sau concediere) la timp, atunci angajații au dreptul la despăgubiri pentru întârziere. Acest lucru este prevăzut la articolul 236 din Codul Muncii al Federației Ruse. Cuantumul compensației pentru întârzierea salariilor este stabilit în contractul colectiv sau de muncă. Dacă valoarea compensației nu este stabilită printr-un contract de muncă sau un contract colectiv, atunci aceasta se calculează pe baza a 1/150 din rata cheie pentru fiecare zi de întârziere. Compensația pentru salariile întârziate se calculează folosind formula:

Să presupunem că valoarea restanțelor salariale s-a ridicat la 590.000 de ruble. Perioada de întârziere este de 32 de zile. În timpul întârzierii, rata cheie a fost în vigoare - 8,50%. Pentru a calcula compensația, restanțele salariale trebuie înmulțite cu 1/150 din rata cheie și numărul de zile de întârziere. În consecință, compensația pentru fiecare zi va fi de 10.698,67 ruble. (590.000 RUB × 8,50 % / 150 × 32).

Penalități pentru impozite și prime de asigurare

Valoarea penalităților care trebuie plătite în cazul transferului prematur al impozitelor sau contribuțiilor de asigurare la buget depinde de mărimea ratei cheie. Apropo, de la 1 octombrie, procedura de calcul a penalităților fiscale (pentru întârzierile la plata impozitelor și contribuțiilor transferate Serviciului Federal de Impozite) se schimbă. Astfel, pentru datoriile apărute de la 1 octombrie 2017, rata acestora depinde de numărul de zile de întârziere:

• în caz de întârziere de până la 30 de zile calendaristice inclusiv, penalitățile se calculează pe baza 1/300 din rata de refinanțare a Băncii Centrale, care este egală cu rata cheie;
• în caz de întârziere mai mare de 30 de zile calendaristice: pentru primele 30 de zile în baza 1/300 din tarif, iar pentru zilele următoare - în baza 1/150 din tarif.

Rambursare cu întârziere a impozitelor și contribuțiilor

Dacă Serviciul Fiscal Federal a returnat plata în exces a impozitelor sau a primelor de asigurare cu întârziere, atunci autoritățile fiscale sunt obligate să plătească dobândă companiei sau antreprenorului individual la rata cheie (articolul 78 din Codul Fiscal al Federației Ruse). Ca regulă generală, aceștia trebuie să transfere bani în contul curent în termen de o lună de la primirea cererii de returnare a plății în exces (clauza 6 a articolului 78 din Codul fiscal al Federației Ruse). Dar este posibil ca autoritățile fiscale să nu respecte acest termen. Apoi trebuie să calculați dobânda ținând cont de rata cheie folosind formula:

Exemplu. Organizația a depus o cerere de rambursare a plății în exces a impozitului în valoare de 276.000 de ruble. Cu toate acestea, autoritățile fiscale au returnat supraplata cu 22 de zile întârziere. Contabilul a depus o cerere la Serviciul Fiscal Federal pentru plata dobânzii pentru întârzierea rambursării impozitului. Suma dobânzii a fost de 1414 ruble. (276.000 × 8,5% / 365 de zile × 22 de zile).

Beneficii materiale din împrumuturi

Dacă o organizație sau un antreprenor individual a acordat un împrumut unui angajat, fondator, director general sau altor persoane, atunci contabilul trebuie să calculeze lunar impozitul pe venitul personal pentru beneficii materiale. Apare dacă valoarea dobânzii la împrumut este mai mică de 2/3 din rata cheie (subclauza 1, clauza 2, articolul 212 din Codul Fiscal al Federației Ruse). Impozitul pe venitul personal trebuie reținut din venit cu o cotă de 35 la sută (clauza 2 a articolului 224 din Codul fiscal al Federației Ruse). În acest caz, beneficiul material trebuie calculat lunar - în ultima zi a fiecărei luni în perioada pentru care a fost primit împrumutul.

Exemplu. În 2017, organizația i-a acordat directorului un împrumut fără dobândă pentru un an. Suma împrumutului este de 900.000 RUB. Beneficiul material pentru o lună întreagă (octombrie 2017) va fi de 4331,50 ruble. (900.000 RUB × 2/3 × 8,50% / 365 de zile × 31 de zile). Impozitul pe venitul personal va fi de 1516 ruble. (4331,50 × 35%).

Înghețarea conturilor

Contribuabilii trebuie să plătească dobândă la rata cheie pentru fiecare zi calendaristică de blocare ilegală a contului curent al unei organizații sau al unui antreprenor individual (clauza 9.2 din articolul 76 din Codul fiscal al Federației Ruse). Să presupunem că în 2017, Serviciul Fiscal Federal a blocat ilegal contul unei companii pentru o perioadă de 12 zile. În contul blocat erau 340.000 de ruble. Suma dobânzii pentru blocarea ilegală a unui cont va fi de 950,13 ruble. (340.000 RUB × 12 zile × 8,50% / 365 zile).

Dobânzi la obligații de întârziere și dobânzi legale

Dacă furnizorii (vânzătorii) sau cumpărătorii au încălcat termenii contractului, atunci li se poate solicita să compenseze pierderile. Există trei tipuri de astfel de compensații:

• pedeapsa (amenda, pedeapsa);
• dobânzi de întârziere;
• dobândă legală pentru folosirea banilor.

Este posibil să se colecteze atât penalitatea, cât și dobânda în același timp numai dacă părțile au specificat o astfel de condiție în contract (articolele 317.1, 330 și 395 din Codul civil al Federației Ruse).

Penalizare

Condiția unei penalități este prevăzută în contract (articolul 331 din Codul civil al Federației Ruse). În mediul de afaceri se folosesc două tipuri de sancțiuni:

• amenzi (suma fixă ​​sau procent din sumă);
• dobânzi sau penalități (pentru zilele în care contrapartea nu și-a îndeplinit obligațiile din contract sau a executat cu încălcare).

Cuantumul penalității și procedura de calcul sunt stabilite în contract. Cel mai adesea, părțile stabilesc penalitatea pe baza a 1/300 din rata cheie.

Dobândă la restante

Dacă contrapartea nu plătește în temeiul contractului la timp sau rambursează datoria cu întârziere, atunci societatea sau întreprinzătorul individual are dreptul să încaseze dobânzi de la acesta pentru fiecare zi de întârziere. Rata dobânzii este de obicei specificată în contract. Dacă valoarea dobânzii nu este specificată în contract, atunci valoarea dobânzii este calculată pe baza ratei cheie pentru perioadele de întârziere. La calcularea dobânzii, se ia în considerare numărul real de zile din an și lună. Suma dobânzii se calculează folosind formula:

Interes legal

Se pot acumula dobânzi pentru perioada de utilizare a banilor atunci când aceasta este prevăzută expres de lege sau de contract. Acesta este așa-numitul „interes legal”. Dacă nici legea, nici acordul nu prevăd un astfel de interes legal, atunci este imposibil să-l ceri de la contrapartidă. Dacă părțile convin inițial să nu perceapă dobândă legală, atunci acest lucru nu este scris în contract. Astfel de reguli au fost prevăzute în articolul 317.1 din Codul civil al Federației Ruse începând cu 1 august 2016.

Cu toate acestea, până la 1 august 2016, creditorul avea dreptul la „dobândă legală” în mod implicit. Acestea au fost acumulate automat, cu excepția cazului în care prin lege sau prin acord se prevede altfel (articolul 317.1 din Codul civil al Federației Ruse, modificat înainte de 1 august 2016). Aceste dobânzi sunt, de asemenea, calculate pe baza ratei cheie care a fost în vigoare în perioada de utilizare a fondurilor.

Key Rate Key Takeaways

Deci, acum prezentăm principalele concluzii despre rata cheie pe care un cetățean obișnuit sau un om de afaceri trebuie să o înțeleagă:

• dacă rata cheie scade, atunci împrumuturile devin mai accesibile;
• dacă rata cheie scade, atunci depozitele devin mai puțin atractive;
• O creștere a ratei cheie implică o creștere a ratelor la depozite și împrumuturi.
• rata cheie afectează inflația.

Dacă conduceți o afacere, atunci rata cheie afectează următorii indicatori pentru dvs.:

• penalități pentru plata cu întârziere a impozitelor și contribuțiilor;
• compensații pentru salariile întârziate;
• dobânzi de întârziere și dobânzi legale;
• beneficii materiale din împrumuturi.

Rata cheie a Băncii Centrale a Federației Ruse în 2018 a fost stabilită pentru perioada 17 decembrie 2018 – 10 februarie (mesaj de pe site-ul oficial al Băncii Centrale a Federației Ruse).

Care este rata cheie a Băncii Centrale stabilită pentru astăzi?

Rata cheie pentru azi este 7,75%. Acest procent va fi valabil cel puțin până pe 10 februarie inclusiv. Până la această oră, Consiliul de Administrație al Băncii Federației Ruse va lua o decizie pe baza rezultatelor următoarei reuniuni cu privire la problema ratei.

Conceptul de rata cheie a fost introdus în Rusia în 2013. În acest moment, a avut loc una dintre principalele etape ale reformei bancare.

Rata de refinanțare se modifică frecvent. Abonați-vă pentru modificări pe site-ul revistei Simplified, iar în ziua actualizării tarifului vă vom anunța despre aceasta.

Ratele Băncii Centrale de astăzi sunt în tabel (2018)

În tabelul de mai jos veți găsi indicatorii cheie ale ratei din 2016 până în prezent.

Programul nostru „” poate calcula automat penalități fiscale la rata de refinanțare. Consultarea cu privire la toate problemele contabile este disponibilă utilizatorilor 24 de ore pe zi, 7 zile pe săptămână. Primul an de muncă în programul „” este complet gratuit pentru tine. Începeți acum.

Ce înseamnă pentru economie?

Rata cheie determină starea politicii monetare în țara noastră. Acesta este procentul maxim la care Banca Centrală împrumută băncilor comerciale pe o perioadă săptămânală. Și, în același timp, acesta este unul procent minim, sub care Banca Centrală plasează fonduri de la băncile comerciale pentru aceeași perioadă.

Ce înseamnă asta pentru întregul sistem de creditare rus? Aceasta înseamnă că nicio persoană fizică sau juridică nu va putea obține un împrumut mai ieftin decât banca comercială în sine obține împrumutul, adică dobânda la împrumut nu va fi niciodată mai mică decât rata cheie.

Același lucru este valabil și pentru depozite. Nicio bancă comercială nu va deschide un depozit unei persoane fizice sau persoană juridică la un procent mai mic decât rata cheie actuală.

Implicații în afaceri

Rata cheie în sine, și anume reducerea acestuia, poate influența dezvoltarea activității antreprenoriale datorită fondurilor ieftine împrumutate, ceea ce înseamnă apariția de noi oportunități de investiții și extindere a afacerilor.

O referire la rata Băncii Centrale poate fi găsită în Codul civil și fiscal. Adesea, aceasta influențează valoarea penalităților pentru obligațiile față de contrapărți sau autoritățile fiscale. Există situații în care cota intervine și la determinarea bazei de impozitare pentru calcularea impozitului pe venit sau a impozitului pe venitul personal, de exemplu.

Calculele răspunderii conform articolului 395 din Codul civil al Federației Ruse, precum și toate reglementările, sunt direct legate de rata cheie.

Cine stabilește tariful în Rusia?

Ce rată va fi în vigoare pentru o anumită perioadă este stabilită de Banca Centrală. Atunci când formează o valoare, ei sunt ghidați de mulți indicatori. Însă principalele sunt inflația din perioada trecută, activitatea economică etc.

Banca Centrală a Federației Ruse a majorat rata de refinanțare. Astăzi a crescut cu 0,25 puncte. Veți găsi un tabel cu valorile sale utilizate anterior, un tabel cu ratele Băncii Rusiei pentru toate operațiunile, precum și o prognoză a schimbărilor în acest articol.

Banca Centrală a Federației Ruse a stabilit pentru prima dată rata de refinanțare în 1992. Inițial, a fost introdus pentru a realiza oportunitatea de a stimula economia de piață și circulația monetară pe teritoriul Federației Ruse. Dar apoi au început să-l folosească în alte scopuri. Deci, conform Codului Fiscal, este necesar să se calculeze:

• penalități pentru încălcarea termenelor de plată a impozitelor, taxelor și contribuțiilor (calculul se face pe baza sumei neachitate și 1/300 din rata de refinanțare pentru fiecare zi de întârziere înainte de data plății efective);
• beneficii materiale sau economii la dobânda la împrumuturi (calculul se bazează pe valoarea creditului și 2/3 din rata de refinanțare).

Serviciul nostru online gratuit vă permite să vă pregătiți ordin de plata pentru plata la timp a impozitelor, taxelor și primelor de asigurare:

Efectuați o plată

Potrivit Codului civil, folosind tariful puteți determina:

• suma dobânzii datorate de către împrumutat pe baza ratei bancare, dacă termenii pentru dobândă nu au fost specificate în contract;
• amenzi și penalități pentru întârzierea plăților, încălcarea termenelor de livrare etc.

Rata de refinanțare acum și în viitor

Rata de refinanțare este acum de 7,50% pe an. Din 17 septembrie 2018, Banca Centrală a Federației Ruse a majorat-o cu 0,25 puncte.

Următoarea ședință a Consiliului de Administrație privind nivelul ratei de refinanțare va avea loc pe 26 octombrie 2018.

Specialiștii de la Banca Centrală a Federației Ruse notează că revenirea inflației anuale la 4% este mai rapidă decât se aștepta. În august 2018, ritmul anual de creștere a prețurilor de consum a ajuns la 3,1%. Inflația este în creștere datorită creșterii la 1,9% a ritmului anual de creștere a prețurilor pentru grupele de produse alimentare.

Potrivit previziunilor, ritmul de creștere a prețurilor de consum va atinge nivelul de 3,8–4,2% până la sfârșitul anului 2018. Rata anuală a inflației va atinge maximul în prima jumătate a anului 2019. Până la sfârșitul anului 2019, acesta va fi de 5,0–5,5%. Rata trimestrială de creștere a prețurilor de consum în termeni anuali va încetini până la 4% în a doua jumătate a anului 2019. În prima jumătate a anului 2020, inflația anuală va reveni la 4%. În această perioadă se vor epuiza efectele slăbirii rublei și majorării TVA.

Astfel, Banca Centrală a Federației Ruse va evalua posibilitatea creșterii în continuare a ratei de refinanțare ținând cont de dinamica inflației și a economiei conform prognozei de mai sus. Riscuri de la conditii externeși modul în care piețele financiare răspund la acestea.

Rata de refinanțare în 2018 și anterioare (tabel)

Valoarea ratei de refinanțare a Băncii Centrale a Federației Ruse de-a lungul istoriei existenței sale s-a schimbat destul de des și în diferite intervale. Deci, prima valoare procentuală a fost de 20%. Cinci luni mai târziu, s-a cvadruplat și a continuat să crească rapid până la mijlocul anului 1994. După ce a atins apogeul, a fluctuat în jur de 200% timp de câțiva ani. La începutul anilor 2000, rata a fost redusă la un nivel acceptabil.

Masă. Toate valorile ratei de refinanțare a Băncii Centrale a Federației Ruse și rata cheie

Tabelul de pe site-ul oficial al Băncii Centrale a Federației Ruse al ratelor pentru toate operațiunile

Relația dintre rata cheie și rata de refinanțare

Rata cheie este rata minimă a dobânzii pentru împrumuturile băncilor comerciale pentru o perioadă de șapte zile. Acesta este, de asemenea, procentul maxim al unui depozit bancar comercial timp de 7 zile.

Rata cheie este în vigoare din 2013. Dar de la 1 ianuarie 2016, Banca Centrală a Federației Ruse și-a echivalat valoarea cu rata de refinanțare (Instrucțiunea nr. 3894-U din 11 decembrie 2015). Acum, Banca Centrală a Federației Ruse modifică rata cheie, iar rata de refinanțare este ajustată în consecință.

Pentru creditarea băncilor comerciale, se folosește acum un coridor de dobândă.

S-a schimbat și rolul ratei de refinanțare în sistemul de instrumente al Băncii Centrale a Federației Ruse. Dar metodele de calcul al indicatorilor stabiliți de Codul fiscal și Codul civil sunt încă legate de aceasta.

Rata de refinanțare pentru un contabil

Este important ca un contabil să cunoască rata de refinanțare pentru a calcula:

• valoarea penalităților pentru impozitele de întârziere sau primele de asigurare;
• valoarea veniturilor unei persoane fizice sub formă de beneficii materiale din împrumuturi;
• dobânzi la impozitul pe venitul persoanelor fizice returnate cu întârziere;
• compensații pentru salariile întârziate.

Taxe de întârziere. Dacă decideți să depuneți o declarație actualizată sau un calcul actualizat al contribuțiilor, plătiți mai întâi impozit sau contribuții suplimentare neplătite, precum și taxe de întârziere (subclauza 1, clauza 4, articolul 81 din Codul fiscal). Dacă întârziați cu impozitele sau contribuțiile cu cel mult 30 de zile, calculați cuantumul penalității folosind formula:

Peni = Sn * Kd * 1/300 * Miercuri,

Dacă întârzierea este de 31 de zile sau mai mult, utilizați o formulă diferită:

Peni = Sn * 30 * 1/300 * Miercuri + Sn * Kd * 1/150 * Miercuri,

în cazul în care penalitățile sunt penalități pentru impozitele întârziate sau contribuțiile la asigurări,

Сн – suma impozitului sau contribuțiilor plătite cu întârziere,

Kd – numărul de zile de întârziere,

Ср – rata de refinanțare a Băncii Centrale a Federației Ruse, valabilă în perioada de întârziere.

Impozitul pe venitul personal pe beneficiile materiale din credite. Dacă organizația dvs. a acordat un împrumut în ruble unui angajat sau altei persoane dependente fără dobândă sau la o rată scăzută a dobânzii, acest angajat primește venituri sub formă de beneficii materiale. Pentru acest venit trebuie să percepeți impozit pe venitul personal în ultima zi a fiecărei luni (subclauza 1, clauza 1, articolul 212 și subclauza 7, clauza 1, articolul 223 din Codul fiscal). Cota impozitului pe venitul personal asupra veniturilor sub formă de beneficii materiale este de 35%. Pentru calcularea impozitului se folosește formula (subclauza 2, clauza 2, articolul 212 și clauza 2, articolul 224 din Codul fiscal):

Impozit pe venitul personal = Sz * (2/3 * Miercuri - S) / D * Kd * 35%,

în cazul în care impozitul pe venitul persoanelor fizice este impozitul pe venitul persoanelor fizice pe beneficii materiale din economii la dobândă,

Сз – suma împrumutului,

Miercuri – rata de refinanțare în vigoare în ultima zi a lunii,

C – rata creditului,

D – 365 (366) zile,

Kd – numărul de zile calendaristice de utilizare a împrumutului într-o lună.

Vă rugăm să rețineți că, dacă ați acordat un împrumut unei persoane fizice care nu este interdependentă, beneficiul material nu este supus impozitului pe venitul persoanelor fizice (clauza 1 din articolul 212 din Codul fiscal).

Dobânzi la impozitul pe venitul persoanelor fizice returnate mai târziu decât scadența. Dacă ați reținut din greșeală impozitul pe venitul personal în exces de la un angajat și nu ați returnat impozitul la timp, trebuie să plătiți dobândă acelui angajat. Vă reamintim că sunteți obligat să informați angajatul despre fiecare caz de impozit pe venitul persoanelor fizice reținut în mod excesiv. Angajatul scrie o cerere de rambursare (clauza 1 a articolului 231 din Codul fiscal). Și dumneavoastră, în calitate de angajator, sunteți obligat să returnați salariatului suma impozitului pe venitul personal în termen de trei luni de la cerere. Pentru întârzieri, dobânda se datorează pe baza ratei de refinanțare (alin. 5, alin. 1, art. 231 din Codul fiscal). Formula este următoarea:

Sp = Di * Miercuri,

unde Sp este suma dobânzii datorate angajatului pentru impozitul pe venitul personal returnat după termenul limită, Su este suma impozitului pe venitul personal reținut în exces, care nu a fost restituită la timp, Miercuri este rata de refinanțare valabilă pentru perioada din ziua în care impozitul pe venitul personal ar fi trebuit restituit în ziua plății efective.

Compensație pentru salariile întârziate. Vi se cere să vă plătiți salariul la timp cel puțin o dată la jumătate de lună. Pentru întârziere, lucrătorii au dreptul la despăgubiri (articolul 236 din Codul Muncii al Federației Ruse). Valoarea minimă a compensației se calculează folosind formula: Sk = Sz * Kd * 1/150 * Wed, unde Sk este valoarea compensației datorate angajatului pentru salariile întârziate, Sz este suma salariului care a fost plătit cu întârziere, Kd este numărul de zile de întârziere, miercuri este rata de refinanțare a Băncii Centrale a Federației Ruse, valabilă în perioada de întârziere.

Legea stabilește doar o compensație minimă. Dacă organizația dumneavoastră a adoptat o sumă de compensare mai mare, vi se cere să plătiți suma conform documentelor interne.